Le strategie delle grandi banche in Europa


Modelli di business e concentrazione cross-border

 

a cura di: Francesco Cesarini

Editore
Bancaria Editrice
Anno
2003
Pagine
270
ISBN
88-449-0561-2
Disponibilità
Disponibile
Prezzo di copertina€ 25,00
Prezzo Internet Sconto 5% € 23,75
IVA assolta dall'editore

Presentazione

Il processo di convergenza dei sistemi finanziari porta inevitabilmente a chiedersi se ci si trova di fronte a un punto di svolta il cui esito sarà l'emergere di "un sistema bancario europeo". E' questo interrogativo di fondo da cui prende lo spunto un'ampia ricerca promossa dall'Ente Luigi Einaudi.

Il volume, che raccoglie i primi risultati della ricerca, affronta in particolare un'area di problemi delimitata ma molto complessa: individuare un modello emergente comune alle grandi banche europee sotto il profilo dei mix di settori operativi, della struttura proprietaria, delle scelte e dei comportamenti macro-organizzativi e valutare gli effetti sul piano dell'efficienza e della redditività; accertare le determinanti, le forme, i primi risultati dei processo di espansione transfrontaliera che le banche hanno seguito negli ultimi anni e cercare di prospettarne l'andamento nel prossimo futuro.

Al riguardo, le analisi condotte lasciano intravedere alcune tendenze dominanti:

  • il progressivo abbandono dei modello di banca universale e l'affermazione di strutture multispecialístiche;
  • l'inarrestabile processo di convergenza tra l'attività bancaria e quella assicurativa;
  • l'emergere, sotto il profilo dei modello proprietario, di compagini azionari e frammentate prive di singoli azionisti in grado di esercitare un controllo deciso sul management;
  • il consolidamento dei processo di concentrazione nell'ambito dei singoli paesi e la conseguente battuta d'arresto dell'integrazione transfrontaliera.

Ne emerge un quadro estremamente articolato e che offre numerosi spunti di riflessione circa i comportamenti delle banche europee, le loro performance, i nessi tra questi e i modelli di comportamento aziendale, nell'ottica di capire se esiste un modello vincente di banca e di sistema finanziario.

Premessa di Marco Onado
Presentazione di Francesco Cesarini
1. MODELLI DI ORGANIZZAZIONE E DI COORDINAMENTO DEI DIVERSI BUSINESS BANCARI
1.1 Introduzione
1.2 Lo scenario bancario europeo: le minacce e le opportunità emergenti
1.3 Le relazioni tra performance e modelli organizzativi dei gruppi bancari nelle grandi banche europee
1.4 Lo sviluppo dei modelli organizzativi
1.5 Conclusioni
1.6 Appendice
2. STRATEGIE DELLE GRANDI BANCHE INTERNAZIONALI: ANALISI DEI PRINCIPALI SISTEMI NON-EURO
2.1 Evoluzione dei mercati finanziari internazionali e pressioni competitive
2.2 Sviluppi dell`industria bancaria non-euro
2.3 Principali evidenze a livello microeconomico
2.4 Indicazioni desumibili dal mercato dei capitali
2.5 Conclusioni
3. L`INTEGRAZIONE TRA BANCHE E COMPAGNIE DI ASSICURAZIONE E IL MODELLO DEI CONGLOMERATI FINANZIARI IN EUROPA
"3.1 Premessa
3.2 Il processo di convergenza tra investitori istituzionali: le ragioni delle banche e delle compagnie di assicurazione
3.3 Il peso della bancassicurazione e l`offerta di servizi allo sportello bancario
3.4 Le forme principali di accordo
3.5 Nozione e modelli di conglomerato finanziario
3.6 Le determinanti della formazione di conglomerati finanziari
3.7 I potenziali ambiti di realizzazione delle economies of scope tra attività bancaria e attività assicurativa
3.8 Le caratteristiche organizzative dei conglomerati finanziari ""puri""
3.9 Alcuni dati sulla performance dei conglomerati finanziari ""puri""
3.10 Conclusioni"
4. STRUTTURE PROPRIETARIE E MODELLI DI GOVERNO SOCIETARIO DEI PRINCIPALI SISTEMI FINANZIARI EUROPEI
"4.1 Introduzione
4.2 Assetti proprietari e corporate govemance
4.3 L`analisi del campione di banche
4.4 Tendenze evolutive degli assetti proprietari delle grandi banche europee"
5. LA CONCENTRAZIONE FINANZIARIA CROSS-BORDER IN EUROPA: L`EUROPA AL BIVIO? PER ECCEZIONE, EVOLUZIONE O RIVOLUZIONE?
5.1 Fusioni e acquisizioni (M&A) cross-border: motivi, forze guida e fattori di ostacolo
5.2 L`ondata di M&A della fine degli anni `90 e il cambio di rotta del nuovo millennio
5.3 Panorama dei gruppi bancari europei
5.4 Il track record degli M&A per i gruppi bancari europei
5.5 I case studies dai paesi dei Benelux e dalla Scandinavia
5.6 Le conclusioni dei lavoro: un tentativo di risposta alle questioni iniziali